迈阿密缉毒局特工克里夫·亚当斯在南美洲为美国最大的可卡因出口商冈萨罗·雷耶斯做卧底。克里夫的未婚妻，珍妮特·米德，是一名记者做关于雷耶斯的故事。雷耶斯命令克里夫杀死正在竞选总统的马塞洛·维拉巴，但是克里夫不能让自己去做这件事，因为他从DEA那里得到的任务是反对雷耶斯。雷耶斯担心维拉巴会让他破产，他担心珍妮特的故事也会发生同样的事情，所以雷耶斯会在维拉巴之后再派人，然后雷耶斯绑架了珍妮特，而克里夫是唯一一个能让雷耶斯的计划成功的人。

导演大卫•瓦斯（胡里奥•查维兹Julio Chávez饰）筹拍一部描绘阿根廷巴塔哥尼亚高原和阿劳卡尼亚大区传奇“国王”的电影。筹拍工作困难重重，但最难的是寻找一位最合适的国王扮演者。历经辛苦，全部演员终于敲定，剧组出发前往阿根廷南部的巴塔哥尼亚高原开始拍摄。但正当拍摄任务接近尾声之际，制片人突然撤走资金，众人也被借住的孤儿院扫地出门。大卫•瓦斯拖欠演员工资，却又执意要完成电影拍摄，逼得一直不离不弃的剧组经理阿图罗（尤利西斯•杜蒙特Ulises Dumont 饰）抓狂…… 本片是南美魔幻现实主义电影代表作之一，被选为八十年代阿根廷十大佳片，并获威尼斯电影节处女作银狮奖。