伊凡四世是16世纪最具禀赋的俄罗斯大公。影片以伊凡17岁时的加冕典礼这一宏大场面为开端。他英俊年少，踌躇满志，宣布为俄国带来新秩序，反对贵族。当莫斯科河岸谣传四起时，他在皇宫第一次会见民众。他一方面让人民相信他的智慧和治国能力，另一方面又怀疑自己的处境。他甚至怀疑库尔布斯基公爵图谋不轨。一场重病使他认清了心怀叵测的贵族，不久，他爱妻去世，许多贵族反叛。伊凡采取果断措施，粉碎了以皇婶为首的贵族叛乱。最后，他决定放弃莫斯科并宣布退位。他民手持圣像彩旗跪在他面前。从此这位年轻的沙皇可以称为真正的“雷帝”了。 　　这部被公认为经典的影片获1946年苏联国家奖金。由著名作曲家普罗科菲耶夫为影片配乐。

　　身世坎坷的小阿索莉送玩具进城，在树林里不慎丢失了一只系着红帆的小赛艇。小小红帆在林中小溪里随风漂走，她一直追到入海口，发现一位自称是“头号魔法师”的人，他预言，当她长大成人时，会有一位王子乘一艘扬着红帆的海船来把她接走。从此，阿索莉饱受创伤的心里燃起了对幸福生活的无限希望，对预言中的红帆深信不疑，并时常来到海边，在晨曦中期盼梦幻的红帆向她驶来。 　　船长格莱在一个偶然的时机，驾驶着自己的“秘密号”来到一处海岸高坡的树林，发现了沉睡中的阿索莉。格莱得知一切后，悄悄作出了来自上天启示的决定。他亲自购买了两千米昂贵的红绸，将“秘密号”装饰一新，他升起红帆，奏响音乐，起航了。幻想变成了现实，阿索莉终于望见了奇妙的圣境：渐渐驶近的红帆船头，站立着为她创造了这一奇迹的王子……

　　影片以伊凡四世对抗国内的敌人，成功勾勒出“伊凡雷帝”形象。爱森斯坦的作品有很强的表现主义烙印，有极其丰富的美工设计。影片体现了一种强烈的咄咄逼人的气氛。本片于1946年拍摄完成，因为某些政治上的原因，本片曾被苏联共产党中央禁映，直到1958年才允许上映。

风流倜傥的聂赫留朵夫（叶甫盖尼·马特维耶夫 Yevgeni Matveyev 饰）勾引了姑妈家的女仆玛丝洛娃（塔玛拉·肖明娜 Tamara Syomina 饰），在玛丝洛娃怀孕之后，聂赫留朵夫无情的抛弃了她，导致她被雇主逐出了门外，流落街头。无奈之下，玛丝洛娃只得依靠出卖自己的身体来换取金钱勉强度日。